물류 시황 ['24년 4월] 물류 Market Intelligence 분기 리포트

3월 제조업 PMI는 미국 50.3 중국 50.8로 확장 국면 진입에 진입했습니다. 시장에서는 경기 안정화 신호로 해석하고 있습니다.

※ 매달 400개 이상의 기업 구매/공급 담당자 대상으로 실시하는 설문 조사 결과로 경기의 국면을 알려주는 선행지표

- 한국은 내수가 부진한 가운데 반도체 중심 수출이 경제 성장을 견인할 것으로 전망됩니다.

- 중국은 수출 개선과 정부 부양 정책 활성화를 통해 부문별 균형 잡힌 질적 성장을 이어갈 전망입니다.

- 베트남은 반도체 산업 회복과 선진국들의 공급망 개편에 따른 수출 증대로 코로나19 이전 수준으로 회복이 예상됩니다.

- 미국은 견조한 고용시장이 경제 성장을 견인하고 있으나 고 인플레이션 영향으로 연준의 금리인하 기대가 감소하고 있습니다.
- 미국 소매수입 물동량은 공급망 조정에 따른 정상화로 전년 상반기 대비 증가할 전망입니다.

- EU는 글로벌 수요 둔화, 지정학 갈등에 따른 에너지 가격 급등으로 저성장이 지속될 전망입니다.

2024년 1분기 SCFI 종합지수는 평균 2,038 포인트로 2023년 4분기 평균 1,065 포인트 대비 92% 상승했습니다.
수에즈 및 파나마 운하 경로 우회로 인해 3월 15일 현재 기준, 아시아-미주서안 운임은 155%, 아시아-미주동안 운임은 129%, 아시아-걸프만 운임은 71.2% 각각 전년대비 상승하였습니다.

SCFI 종합지수는 '24년 2분기 1,455 ~ 1,620 포인트, '24년 3분기 962 ~1,220 포인트로 전망되었습니다.
라우트별 ‘24년 2분기 운임 전망은 북미 서안 $2,922, 북미 동안 $4,401, 북유럽 $1,497으로 예측됩니다.

2024년 수요 성장률을 3.9%로 제시하며 2023년도의 0.5%보다 개선될 것으로 예상되고 있습니다.
단, 2024년의 수요/공급 격차는 5%p로 2023년 12월에 제시했던 3.6%p 격차와 대비 시 수급 불균형 폭은 커질 것으로 전망됩니다.

[아시아] 아시아-유럽 항로 수급 악화 예상
- Asia-N.Europe 항로는 홍해 사태 상반기 후 정상화 전망하며 이로 인한 유효 선복량 상쇄 효과 상실로 본격적인 수급 악화가 예상됩니다.
- Asia-Med는 홍해 사태 영향을 가장 크게 받는 항로로 상반기 이후 유효 선복량 증가 및 물동량 약세로 수급이 악화될 전망입니다.

[미주] 항만 파업 가능성 및 리드타임 증가
- 미주동안 및 걸프만 지역 항만 노조 파업 가능성에 대한 우려로 성수기가 6월로 앞당겨질 가능성이 있습니다.
- 북미 물동량이 회복되는 추세로 1분기 뉴욕 및 롱비치 등 동서안 주요 항만의 기항 선박수 및 리드타임이 증가하고 있습니다.

[유럽] 탄소배출권 부담
- 희망봉 경유를 통한 우회 시 이산화탄소 배출량이 260~354% 증가할 수 있으며 이에 따라 유럽국가 발착 또는 경유하는 선박의 선사는 더 많은 배출권 비용을 부담해야 하는 상황입니다.

북미와 유럽으로의 항공운임은 춘절 연휴 이후 지속적으로 상승세를 유지하고 있습니다.
2024년 1분기의 중국, 홍콩 발 운임은 지난 해 동기간 대비 안정화된 반면, 베트남 발 운임은 53~54% 인상되었습니다.

HKG-US : 2024년 2분기 $4.68~$5.05, 3분기 $4.28~$4.47, 4분기 $3.77~$4.13
HKG-EUR : 2024년 2분기 $3.88~$4.12, 3분기 $3.63~$3.74, 4분기 $3.59~$3.62

팬데믹 동안 공항폐쇄, 여객 급감 등의 이유로 공급(ACTK) 큰 폭으로 하락했으며, 2023년 뉴노멀 이후 공급은 팬데믹 이전 수준을 넘어섰습니다.
반면 수요(CTK)는 팬데믹 기간에도 진단키트, 구호물품, 전자상거래 수요 증가로 빠르게증가해 2019년 수준을 넘어섰습니다.

[아시아] 인천공항 수출 물동량 증가
- 인천공항 수출 물동량은 최근 중국 발 전자 상거래 환적 화물량 증가로 지난해 대비 2024년 1월과 2월 각 13.2%, 4.4% 증가했습니다.
- 춘절 연휴 영향으로 2월 수출입 물동 소폭 둔화 이후, 3월 들어 수출 물동 23개월만에 최대치를 경신했습니다.(지난 달 대비 29% 상승)

[미주] 중국과 베트남 발 미주 착 수요 강세 에 따른 공급 확대 예상
- 2023년 2월~'24년 1월, 패션 품목과 개인 소비재 품목 기준으로 미국 항공 수입 국가 순위는 1위 중국, 2위 이탈리아, 3위 베트남으로 아시아-미주 수요가 많은 Transpacific 노선 공급 확대가 필요한 상황입니다.
- 항공사는 여름 휴가 수요에 따른 하계 스케줄로 여객기 공급을 계획하며, 통상 동계 스케줄 대비 3~5% 공급이 확대되었습니다.

[유럽] 인도-유럽, 여전히 높은 수요로 고운임 유지
- 내륙 운송 후 인도에서 항공을 통해 유럽으로 진행하는 원단 화물 볼륨이 델리 뿐만 아니라 첸나이, 뭄바이, 벵갈루루에 인도 전 지역 수출 공항에서 심각한 Backlog 야기하고 있습니다.
- 운송 기간은 인도-북미 6~7일, 인도-유럽 5~6일 소요되며, 터미널내 혼잡 때문에 부킹부터 선적까지 약 9일 정도 소요되고 있습니다.