글로벌 뉴스 Freightwaves 트랙픽스, 2026년 내내
두 자릿수 운임 인상 전망

트래픽스(Traffix)의 ‘약세 시나리오’ 기반 두 자릿수 운임 인상 예고

북미 화물 시장이 공식적으로 전환점을 맞이했다. 코로나19 시대의 호황 이후 3년 이상 억눌렸던 운임 기간이 지나고, 운송업체들이 대거 시장을 떠났으며 규제 역풍으로 인해 운송력이 더욱 제한된 가운데 화물 물동량이 다시 한번 증가하고 있다. 트래픽스가 새롭게 발표한 2026년 2분기 시장 업데이트에 따르면, 시장이 빠르게 타이트해지고 있어 그 결과 스팟 운임과 계약 운임이 급등하며 화주들은 작년의 더 완화된 시장 상황을 기준으로 세운 예산을 재검토해야만 한다.

온타리오에 본사를 둔 총 수익 10억 달러 규모의 화물 중개업체인 트래픽스는 2026년 4월 보고서에서 상황을 분명히 묘사했다. 즉, 수요는 회복되고 있는 반면 운송력의 감소로 인해 민감성과 변동성이 커지고 있다는 것이다.

트래픽스의 수익 관리 및 솔루션 부문 수석 이사인 알렉스 풀러(Alex Fuller)는 프레이트웨이브즈(FreightWaves)와의 인터뷰에서 "우리가 새로운 사이클에 진입하고 있다는 것은 매우 분명하다."라고 말했다. "사람들은 1월의 상황이 성수기의 여파이고, 2월의 변동성은 날씨 때문이라고 생각했을 수 있다. 하지만 3월과 4월을 지나며 우리는 분명히 새로운 사이클로 이동하고 있다”라고 말했다.

트래픽스가 설명하는 사이클은 전형적인 화물 시장의 흐름이다. 다만 이번 상승 국면은 구조적으로 공급이 적어진 상황에서 나타나고 있다. 2023년부터 2025년까지 장기간 이어진 저운임 기간 동안 상당한 규모의 트럭 운송력이 업계를 떠났다. 운전자에 대한 영어 구사 요건과 비거주자 상업용 운전면허에 대한 조사 강화 등 규제 집행이 운전자 인력 상황을 더욱 제한했다. 2026년 1분기 Class 8 트럭 주문은 강세를 보였으나, 그중 상당 부분은 순증가가 아닌 차량 교체를 반영한 것이다.

수요 측면에서 화물 물동량은 다시 성장세로 돌아섰다. 보고서에서 인용한 SONAR 데이터에 따르면 2026년 3월 물동량은 전년 동기 대비 약 8% 증가하여 수년 만에 최고치를 기록했다. 낮은 재고 수준, 제조업 주문 증가, 수입 증가 덕분이다. ISM 제조업 구매관리자지수(PMI)는 수개월 연속 확장 국면으로 돌아섰으며, 신규 주문, 생산 증가 및 수입 증가가 화물 수요를 견인하고 있다. 한편, 물류관리자지수(LMI)의 운송 가격 지수는 2022년 이후 최고 수준으로 급등한 반면, 운송력 지수는 40 미만으로 떨어졌다. 이는 수급 격차가 벌어지고 있으며 가격 결정권이 다시 운송업체로 이동하고 있음을 시사한다.

연료비는 불난 데 기름을 붓고 있다. 디젤 가격은 2026년 1분기 초 이후 약 50% 급등했다. 이러한 비용은 시차를 거의 두지 않고 운송 요금에 반영되어 이미 타이트한 시장을 더욱 압박하고 있다. 그러나 트래픽스와 풀러는 연료가 주된 요인이 아니라고 강조한다. 유류비를 제외한 순수 장거리 운송 운임은 전년 동기 대비 약 30% 상승하여 실질적인 수급 불균형이 발생했음을 보여준다.

입찰 거절률은 2개월 이상 10%를 상회하면서 구조적으로 타이트한 시장 상황을 방증하고 있다. 보고서는 "높은 운임은 새로운 운송력을 시장으로 끌어들일 것이지만, 이 과정에는 시간이 걸릴 것"이라고 지적한다. 풀러 역시 이러한 시각에 동의했다. "향후 1~2년의 정상적인 화물 사이클로 진입하면서... 앞으로 6~12개월 동안 운임은 계속 높은 수준을 유지하고 잠재적으로 더 높아질 것이다. 운송력이 이를 따라잡기 전까지 최소 12개월 동안은 높은 운임이 지속될 것으로 예상한다”라고 밝혔다.

트래픽스 보고서의 운송 수단별 전망은 이러한 시장 경색이 얼마나 광범위한지 잘 보여준다. 드라이 밴 운임은 강력한 수요와 운송력 부족으로 2026년 중반까지 높은 수준을 유지할 것으로 예상되며, 화주들이 스팟 시장의 압력에 적응함에 따라 계약 운임 인상도 지속될 것이다. 평판 트럭 시장은 건설, 인프라 및 산업 수요로 인해 빠르게 타이트해지고 있다. 냉장/냉동 트럭의 운송력은 농산물 수확기를 앞두고 줄어들고 있으며, 여름 내내 계절적 변동성과 높은 운임이 예상된다. 복합 운송 물동량은 화주들이 비용 절감과 운송력 확보를 모색함에 따라 전년 대비 10% 증가할 것으로 전망된다. 국경 간 노선은 보자 세분화된 양상을 보여준다. 캐나다-미국 간 운송력은 여유가 있어 운임이 전반적인 트럭 운송 추세를 따르고 있는 반면, 미국-멕시코 노선은 라레도-바히오와 같은 수요 밀집 구간을 중심으로 국지적인 제약에 직면해 운임이 점진적으로 상승하고 있다.

화주들에게 이러한 상황은 즉각적이며 예산과 직결된다. 트래픽스는 2026년 남은 기간에 대한 세 가지 계획 시나리오를 제시한다.

• 1. 기본 시나리오(물동량 안정화, 운송력 감소): 스팟 운임은 2025년 수준을 훨씬 상회하고 계약 운임은 계속 상승한다. 특히 스팟 시장에 노출된 화물의 경우 2025년 대비 10~15%의 화물 운송비 상승이 예상된다.
• 2. 경색 시나리오(수요 및 연료비 가속화): 제조업 회복이 확대되고 재고가 적게 유지되며 디젤 가격이 높은 수준을 유지한다. 스팟 운임에 노출된 노선과 단거리 노선이 가장 큰 압력을 받을 것이며, 15~20%의 비용 인상에 대비해야 한다.
• 3. 약세 시나리오(수요 둔화): 경제 성장이 둔화되고 물동량이 정체되지만, 운송업체의 운송력 감소로 인해 느슨했던 과거 시장 상황으로 돌아가지는 않는다. 운임은 의미 있게 하락하기보다는 안정화될 것이며, 2025년 대비 7~12%의 예산 인상을 계획해야 한다.

보고서는 "현재의 시장 수준을 일시적인 급등이 아니라 새로운 최저점으로 간주해야 한다"고 강조한다. 대부분의 화주에게 현실적인 예산 편성 범위는 2025년 대비 낮은 두 자릿수의 운송비 인상이며, 트럭 단위 화물, 스팟 비중이 높은 네트워크, 온도 조절 화물, 단거리 노선에서는 상당한 추가 상승 위험이 존재한다.

현장에 있는 풀러의 관점도 이와 매우 일치한다. 그는 화주들의 반응이 빠르게 변화했다고 언급하며, "1월과 2월에는 부정하는 분위기가 많았다."라고 말했다. "하지만 3월과 4월이 되자 운송 관리자들은 CFO를 설득해 더 큰 예산을 확보해 냈다. 연료비 상승이 그 과정을 가속하는 데 도움이 되었다." 자체 트럭을 보유한 대형 소비재 및 식음료 기업들은 구매력을 지렛대 삼아 저항하며 인상 수용에 더딘 모습을 보였다. 반면, 값비싼 고객 주문을 처리해야 하는 산업 및 기계류 화주들은 훨씬 더 수용적이었다. 풀러는 "일부 노선에서는 30%가 올랐다"라며 "전반적으로 2026년에는 20% 인상을 고려하는 것이 적절하며, 이는 일부 화주들에게 큰 충격이었다”라고 덧붙였다.

더 넓은 경제 및 정책적 요인들도 작용하고 있다. 관세 문제는 언론의 주목도는 떨어졌지만 계속해서 공급망 전반에 파급력을 미치고 있다. 잠재적인 관세 부과에 대비해 재고를 비축했던 일부 기업들은 이제 적기 생산 방식 전략으로 전환하거나 멕시코로의 니어쇼어링을 가속화하고 있다. 풀러는 이러한 추세가 탄력을 받고 있으며 국내 트럭 운송 수요에 더 큰 영향을 미칠 수 있다고 말한다. 소비자 불확실성과 실업률 상승 가능성은 여전히 주시해야 할 항목이지만, 풀러는 2026년에 대해 "실업률이 급등하여 궤도를 이탈할 수 있겠지만 전반적으로 훌륭한 한 해가 될 것"이라고 내다보았다.

화주들을 위한 트래픽스의 권장 사항은 실용적이다. 첫째, 더 높은 기준선을 예산에 반영하고 현재 운임을 새로운 기준으로 받아들여야 한다. 둘째, 전략적으로 공급 능력을 확보해야 하며, 계약 운임은 아직 스팟 운임을 따라잡는 중이므로 주요 노선에서 추가 재조정이 발생하기 전에 입찰 주기와 미니 입찰을 활용해 공간을 확보해야 한다. 셋째, 계약 기반 및 다변화된 운송업체 네트워크로 전환해 스팟 시장 노출을 줄여야 한다. 마지막으로, 총비용 관점에서 접근해야 한다. 이는 운송비, 재고 비용, 수입 비용 간의 균형을 맞추는 것을 의미하며, 낮은 화물 운임은 더 이상 도착가를 통제하는 기본 수단이 아니다.

수년간의 운송업체 이탈과 규제 마찰 이후, 시장은 약간의 수요 증가가 막대한 운임 인상을 초래하는 국면에 접어들었다. 스팟 운임은 이미 급등했고, 계약 운임은 상향 조정되고 있으며, 장거리 운송 운임은 연료비와 무관하게 수년 만에 최고치에 도달했다. 운송업체들은 팬데믹 성수기 이후 보지 못했던 안도감과 가격 결정력을 갖게 되었다. 화주들에게 주는 메시지는 분명하다. 완화된 시장의 시대는 끝났다는 것이다. 운송력을 확보하고, 예산을 업데이트하며, 네트워크 전략을 재고하여 빠르게 적응하는 기업만이 앞으로 다가올 더 타이트하고 변동성 큰 화물 시장을 헤쳐 나가는 데 가장 유리한 위치를 점할 것이다.